本次交易系典型的集成电路产业并购行为，上市公司及交易标的在技术研发、产品类型、客户及市场规模、质量管控等多方面均具有较强的协同效应，双方优化互补，整合成功后的公司行业地位将得到进一步加强

ISSI成立于1993年，系一家原纳斯达克上市公司，于2015年末被北京矽成私有化收购 北京矽成由中国买方财 团于2014年为收购ISSI 而设立，为控股型公司ISSI主营业务为高集成密度、高性能品质、高经济价值的集成电路存 储芯片、模拟芯片的研发和销售，产品主要面 向专用领域市场，被广泛使用于工业级和汽车 级应用

阳煤化工主要从事煤化工产 品（包含农用化工产品、基 础化工产品、精细化工产品）和化工设备的生产和销 售，化工机械设备制造，化工产品研发等。目前，公司已基本形成了以农用化工、 基础化工为主要产品，精细 化工、化工装备为新增长点 的煤化工工业体系，为进一步大力发展新型煤化工建 设，奠定了技术、人才、管 理、市场基础

中孚实业本次成功发行，进一步巩固和加强 了公司在本行业的领先地位，提升了公司整体竞争力和可持续发展能 力

主承销商中德证券为本 期债券发行锁定了极为有利的时间窗口，最终 两期债券利率为5.70% 和6.00%，作为3+N年期 的 煤 炭 行业可续期债券，在市场流动性较紧 的情况下，该发行利率为近期煤炭企业同评级 发行公司债券的较低水平，充分体现了中德证 券准确的利率走势判断 能力和强大的销售实力

天华院采用发行股份购买资 产的方式，作价606,190.10 万元收购装备卢森堡100% 股权，从而间接持有德国 KraussMaffei集团100%股 权；同时向中国化工集团所 控制的三明化机以及华橡自 控，作价24,089.80万元收 购其生产相关的土地、房产 和设备等资产。本次交易总 作价630,279.90万元，同时 募集配套资金102,600.00万 元（配套募集资金尚未发行 完毕）