中德证券作为独家主承销商成功完成了山西兰花科技创业股份有限公司2019年公开发行公司债券（第一期）的发行工作。本期债券的发行工作于2019年12月24日结束。本期债券的发行规模为10亿元，期限为5年期，含第2年末和第4年末发行人调整票面利率选择权和投资者回售选择权。发行人主体评级为AA+，本期债券评级为AAA，票面利率为5.08%。本期债券的发行利率创山西省今年以来同行业、同主体评级公司债券发行最低利率。本期债券受到了各市场机构的广泛认可和踊跃认购，投资者范围涵盖银行、保险、券商及基金等。

山西兰花科技创业股份有限公司（以下简称“兰花科创”）成立于1998年12月，注册资本114,240万元，员工约1.9万人。兰花科创地处全国最大的无烟煤基地沁水煤田腹地，在晋城、临汾、朔州三地拥有煤炭资源面积177.8平方公里，无烟煤保有储量13.16亿吨，焦煤保有储量0.62亿吨，动力煤保有储量2.35亿吨。享誉世界的兰花无烟煤，煤炭品质得到国内外高度认可。 “兰花”牌煤炭为山西省标志性名牌产品，备受国内外化工、电力、冶金、建材等行业用户青睐。

中德证券作为本期债券的独家主承销商，通过与发行人、监管部门保持良好的沟通，形成积极、有效、及时的解决方案，为本期债券的成功发行打下了坚实的基础。发行过程中，公司领导高度重视，项目团队密切配合，紧盯金融市场走势，积极通过路演推介、现场考察、电话会议等多种形式与机构投资者进行了广泛的交流，取得了良好的沟通效果。经过综合分析债券利率走势、市场资金面及机构需求情况后，中德证券把握了有利的发行窗口，最终以5.08%的票面利率成功地完成了此次发行。

本期债券的成功发行将进一步拓宽公司融资渠道，优化财务结构，降低财务费用支出，为推动兰花科创高质量稳健发展提供有力资金支持。